ACTUALIZACIÓN:

- El euribor cierra septiembre dejando atrás sus mínimos históricos y lo hace después de que el Banco Central Europeo (BCE) recortara este mes en 10 puntos básicos el tipo de facilidad de depósito, hasta situarla en el -0,5%. El índice de referencia en el mercado hipotecario, que suele reaccionar a las decisiones del BCE en su misma dirección, rebotó en esta ocasión en vez de profundizar en sus caídas. Con ello, el euribor cierra septiembre en el -0,339%, algo por encima del cierre del pasado mes, cuando la media de este índice se situó en el -0,356%, su mínimo histórico. 

- No obstante, la previsión sobre la evolución del euribor para los próximos años sigue situándose en negativo. En torno al -0,09% hasta el cierre de 2019 (según el departamento de análisis de Bankinter) y alrededor del -0,1% en 2020. 

- Quienes tengan revisión de la hipoteca en los próximos meses tendrán de nuevo bajadas en la cuota mensual.
 

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El euribor marca la pauta para millones de españoles que tienen hipoteca o quieren comprarse casa y se preguntan por la evolución del euribor a 10 años. Y no es para menos. Dependiendo de cómo se mueva el índice tendrán que pagar más o menos por el préstamo de su casa cada mes.

¿Tienes preguntas sobre vivienda? Este es tu sitio.

¿Tú también te preguntas qué podemos esperar del euribor en el futuro? ¿Quieres saber si los actuales niveles son sostenibles? Lo primero que debes saber es cómo funciona el euribor hipotecario y qué factores incluyen en que suba o baje.

Qué es el euribor hipotecario

El Euribor o European Interbank Offered Rate es el tipo europeo de oferta internbancaria. Esto que suena tan técnico se resume en el tipo de interés al que los bancos se prestan dinero entre sí a corto plazo.

El valor del euribor se publica diariamente, aunque en muchos casos se utiliza su media anual. Este es el caso del euribor hipotecario más extendido. Y es que este índice sirve como referencia para actualizar las hipotecas a tipo variable. Por eso mismo si te planteas elegir entre una hipoteca a tipo fijo o variable lo más normal es que vuelvas la cara al euribor y te preguntes por su evolución.

En realidad no hay un solo euribor, existen nueve tipos de euribor atendiendo al plazo para el que se calcula. Para una hipoteca, este plazo tendrá que ver con la periodicidad de la revisión. Estos nueve plazos son:

  • - Diario
  • - 1 semana
  • - 2 semanas
  • - 1 meses
  • - 2 meses
  • - 3 meses
  • - 6 meses
  • - 12 meses

 

Cómo se calcula el euribor

El Euribor se calcula como la media de los tipos de interés de las 20 entidades de crédito elegidas por la Federación de Bancos Europeos eliminando el 15% de los valores más altos y el 15% de los más bajos. El resultado se redondea al número de tres decimales más próximo al valor promedio y se publica en torno a las 11 de la mañana

Desde hace varios años se estudia cambiar la forma en la que se calcula el índice para crear lo que se conoce como Euribor plus, que aumentará el número de bancos y añadirá además otras entidades financieras como aseguradoras, además de organismos públicos y multinacionales.

El euribor plus debería de haber entrado en vigor en la primera mitad de 2018, pero todavía se desconoce cuándo empezará a aplicarse. Cuando lo haga, afectará a todas las hipotecas a tipo variable referenciadas al euribor.

Evolución histórica del euribor

El euribor comenzó a utilizarse en 1999 y en la mayoría de casos ha estado en positivo. Desde febrero 2016 está en tasas negativas, lo que hace que se pague menos por la hipoteca.

Esta es la evolución histórica anual del euribor desde 1999.

Evolución histórica del Euribor a 1 año
1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009
3,069 3,949 4,574 3,483 2,705 2,216 2,312 2,833 4,064 4,498 2,622
     
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
1,232 1,550 1,837 0,575 0,562 0,298 0,042 -0,095 -0,121    

Así se vería en cifras mes a mes

  2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019
Enero 4,064 4,498 2,622 1,232 1,550 1,837 0,575 0,562 0,298 0,042 -0,095 -0,189 -0,116
Febrero 4,094 4,349 2,135 1,225 1,714 1,678 0,594 0,549 0,255 -0,008 -0,106 -0,191 -0,108
Marzo 4,106 4,590 1,909 1,215 1,924 1,499 0,545 0,577 0,212 -0,012 -0,110 -0,191 -0,109
Abril 4,253 4,820 1,771 1,225 2,086 1,368 0,528 0,604 0,180 -0,010 -0,119 -0,190 -0,112
Mayo 4,373 4,994 1,644 1,249 2,147 1,266 0,484 0,592 0,165 -0,013 -0,127 -0,188 -0,134
Junio 4,505 5,361 1,610 1,281 2,144 1,219 0,507 0,513 0,163 -0,028 -0,149 -0,181 -0,190
Julio 4,564 5,393 1,412 1,373 2,183 1,061 0,525 0,488 0,167 -0,056 -0,154 -0,180 -0,283
Agosto 4,666 5,323 1,334 1,421 2,097 0,877 0,542 0,469 0,161 -0,048 -0,156 -0,169 -0,356
Septiembre 4,725 5,384 1,261 1,420 2,067 0,740 0,543 0,362 0,154 -0,057 -0,168 -0,166 -0,339
Octubre 4,647 5,248 1,243 1,495 2,110 0,650 0,541 0,338 0,128 -0,069 -0,180 -0,154  
Noviembre 4,607 4,350 1,231 1,541 2,044 0,588 0,506 0,335 0,080 -0,074 -0,189 -0,147  
Diciembre 4,793 3,452 1,242 1,526 2,004 0,549 0,543 0,329 0,059 -0,080 -0,190 -0,129  

Y para terminar, una tabla que resume cómo se ha comportado el euribor durante los 5 últimos años para cada uno de los periodos de cálculo:

  2017 2016 2015 2014 2013
Euribor - 1 semana -0,379% -0,371% -0,251% -0,020% 0,183%
Euribor - 2 semanas -0,373% -0,374% -0,241% -0,011% 0,194%
Euribor - 1 mes -0,368% -0,368% -0,210% 0,016% 0,214%
Euribor - 2 meses -0,340% -0,336% -0,168% 0,044% 0,251%
Euribor - 3 meses -0,329% -0,318% -0,132% 0,076% 0,284%
Euribor - 6 meses -0,271% -0,220% -0,041% 0,169% 0,387%
Euribor - 9 meses -0,217% -0,140% 0,002% 0,243% 0,478%
Euribor - 12 meses -0,186% -0,083% 0,058% 0,323% 0,555%

Media del euribor

Como se puede ver en las series históricas, en los últimos años nos hemos acostumbrado a un euribor negativo. Esta es la consecuencia de la crisis económica, tipos bajos y la necesidad de espolear la economía.

En este sentido, la media del euribor mensual la última década es de 1,63, en tanto que en los últimos cinco años el dato se sitúa en 0,2.

Euribor: evolución futura

Esta es sin duda la pregunta del millón: ¿Qué va a hacer el euribor en 2019? ¿Cuál es la previsión del euribor para 2020? ¿Y para 2025 o los próximos 20 años? Es complicado hacer una previsión sobre cómo se comportará el índice hipotecario, pero en lo que coinciden la mayoría de expertos es que podría mantenerse en niveles muy reducidos a corto y medio plazo, aunque a muy largo tenderá a subir.

Desde Bankinter su Informe de perspectivas 2019, 2020 y 2021 estiman que el Euríbor a 12 meses rondará el -0,09% para cierre de 2019, como zona central dentro de un rango de entre el -0,30% y -0,015.

La previsión para el euribor en 2020 es que se sitúe entre el -0,20% y -0,10%, aunque la entidad estima un escenario central del -0,10%.

Para tener una visión sobre cómo puede afectar la evolución del euribor a tu hipoteca te animamos a que pruebes la siguiente píldora. Con ella tendrás una aproximación sobre el impacto de tener un préstamo hipotecario a tipo fijo o a tipo variable.

¿Hipoteca a tipo fijo o a tipo variable? :

Además de ayudarte a elegir el tipo de hipoteca que contratar, tener en cuenta la evolución del euribor también te servirá para decidir si te merece la pena amortizar tu hipoteca anticipadamente.