Asier Herrero Ruiz opina
Publicado hace 1 año
Fondo mixto con excelente comportamiento, ideal para ahorradores moderados
Ruffer Total Return es un fondo cuyo objetivo primordial es obtener rentabilidades absolutas positivas en cualquier periodo de 12 meses, es decir, preservar el capital. Objetivo que cumple con creces, habiendo obtenido una rentabilidad anualizada cercana al 5% en los últimos 10 años, lo que es un periodo de tiempo lo suficientemente amplio como para tomar esa cifra como un objetivo de rentabilidad aceptable. Esto lo consigue gracias a que, en palabras de la propia gestora, invierten "tanto en crecimiento como en protección".
De esta forma, Ruffer Total Return cuenta con una volatilidad inferior al 7%, y una caída máxima de -7,83% (en 2018, debido al Brexit). En marzo de 2020, debido al Covid, cayó tan sólo un -4,32%, y en 2022, debido a la invasión militar de Rusia sobre Ucrania, ha caído un -4,20%. Por tanto, su histórico nos demuestra que es un fondo fiable, con el que obtener un retorno decente sin grandes sustos.
La gestora considera su estilo de inversión como "all-weather", término popularizado por Ray Dalio, basado en conformar una cartera que se comporte bien en cualquier escenario económico y bursátil. De esta forma, su cartera incluye no sólo Renta Variable y Renta Fija, sino que también puede incluir derivados, commodities, divisas, etc., buscando esa combinación entre el crecimiento y protección del capital. Actualmente su cartera está conformada en un 40% por Renta Variable, 40% por Renta Fija, y 10% por liquidez y derivados. En la parte de Renta Fija, invierte principalmente en bonos de Reino Unido y en bonos ligados a la inflación, y en la parte de Renta Variable, actualmente está expuesto a los sectores Financiero (25% aproximadamente), Energía (20%), Salud (15%) y Materiales básicos (10%), por lo que vemos cómo efectivamente trata de invertir en aquellos activos con más momentum.
En conclusión, uno de los mejores fondos mixtos que podemos encontrar, con el que estar totalmente tranquilos en momentos de incertidumbre, y que gracias a su preponderancia a Reino Unido (un 40% del total de Renta Variable), podemos complementarlo con otros fondos enfocados en otras geografías.
Ha pasado de 156€ el 12//10 a 1.537 el 13/10 ¿Hay alguna explicación? Muchas gracias - hace 1 año