Siguiendo a Warren Buffett

xiscom Haz lo que puedas con lo que tengas.

Buffett ya es accionista de pleno derecho de Goldman


Escrito 28 Mar 13

El Economista inlcuye esta nota

Como no es muy larga, pego y copio:

Mientras Goldman Sachs se prepara para rehacer sus planes de entrega de dividendos y recompra de acciones para satisfacer a la Reserva Federal, Warren Buffett entrará a formar parte de la lista de los diez mayores accionistas del banco capitaneado por Lloyd Blankfein.

Según informó la entidad,  Berkshire Hathaway optó por convertir en acciones comunes los warrants que el brazo financiero del Oráculo de Omaha adquirió  como parte de la bombona de oxígeno al banco en plena vorágine subprime.

Por aquel entonces,  Buffett recibió acciones preferentes de Goldman Sachs por valor de 5.000 millones de dólares, que incluían un dividendo anual de 500 millones.  Además, Berkshire también se hizo con garantías para comprar un total de 43 millones de acciones de Goldman por a un precio de 115 dólares por título. De hecho, si Buffett quisiera pasar por caja al precio actual de las acciones de Goldman, su participación tendría un valor de 6.300 millones de dólares, es decir, el inversor y Berkshire han generado cerca de 1.300 millones de dólares en beneficios desde que salieran al rescate de Goldman.

Sin embargo, Buffett revisó dichas garantías y prefirió recibir dicho beneficio en acciones comunes del banco.  A los precios actuales de las acciones de Goldman, eso significaría una suma adicional de 9 millones de acciones , lo que sería suficiente para clasificar al Oráculo de Omaha como el noveno mayor accionista de Goldman, de acuerdo con la consultora LionShares.

"Estamos muy contentos de que Berkshire Hathaway tenga la intención de seguir siendo un inversor a largo plazo en Goldman Sachs", dijo en un comunicado, Blankfein, presidente del Consejo y Consejero Delegado de Goldman. Sin embargo, avisó que el nuevo acuerdo con Berkshire entrará en vigor sólo si la Reserva Federal "aprueba o no encuentra ninguna objeción a la orden total de acciones incluidas en los warrants".

Este tipo de inversiones de Buffett -es decir, no comprar directamente las acciones, sino utilizar una estructura mixta deuda-acciones- son, para mí, de las más interesantes de seguir.

Comentarios (6)

arturop https://foro.masdividendos.com/

28 Mar 13

"Los derivados son armas de destrucción masiva" :)))))


xiscom Haz lo que puedas con lo que tengas.

28 Mar 13

@arturop: ahí le ha dado. :-D


 


xiscom Haz lo que puedas con lo que tengas.

28 Mar 13

En inglés, sobre este mismo tema, puede leerse este href="http://www.investopedia.com/stock-analysis/032713/buffett-and-goldman-sachs-do-sweetheart-deal-brkb-gs-wfc-ibm-ko-axp-spy.aspx?utm_source=coattail-buffett&utm_medium=Email&utm_campaign=WBW-03/28/2013">artículo
de Investopedia.


Analisto http://analisis-seguridad.blogspot.com

30 Mar 13

Buffett es perro viejo, predica una cosa y luego hace otra...
"Poderoso caballero es don dinero"


xiscom Haz lo que puedas con lo que tengas.

31 Mar 13

La inversión en Goldman Sachs en 2008 Warren Buffett debió verla así:
consigo una buena rentabilidad por un préstamo a una empresa que creo
que no va a quebrar -y la saco de apuros, por lo que puedo exigir más-
y, además, obtengo, gratis, opciones de compra sobre sus acciones.
Como la jugada le ha salido bien, estos warrants redondean la
rentabilidad total de la operación.


Nótese que una operación de esta envergadura está al alcance de muy
pocos inversores.


 


31 Mar 13

@xiscom - Goldman Sachs no necesitaba una rescate si miras bien los
libros de historia. Tuvo que convertirse en un banco como dios manda
 y como consecuencia Warren Buffett cogió una buena oportunidad a
prestar el dinero a GS.


GS no fue como Bank of America o JP Morgan que necesitaban ayuda por
su riesgo en "sub prime debt" http://en.wikipedia.org/wiki/Troubled_Asset_Relief_Program



http://en.wikipedia.org/wiki/Goldman_Sachs


Para mas información sobre el acuerdo.



http://blogs.wsj.com/deals/2013/03/26/warren-buffett-and-goldman-sachs-explaining-the-math/



http://www.bloomberg.com/news/2013-03-26/berkshire-to-get-goldman-stock-tied-to-warrants-from-2008-deal.html


De todos modos, Warren Buffett sigue siendo un oraculo para
aprovechar las circunstancias :)