(LeO1)

Importancia del Asset Allocation; el ejemplo de 7Twelve Portfolio


Escrito 21 Jun 15

La asignación / distribución de activos en una cartera ('asset allocation') es uno de los factores de mayor importancia en el diseño de una estrategia consistente de inversión.

En un reciente artículo de esta red social unience, incluso se asumía un 90-95% del desempeño de una cartera a este factor.

Aunque habitualmente es renta variable / renta fija la distribución más empleada y comentada en los artículos, hay otras asignaciones más variadas, como por ejemplo el 7 Twelve Portfolio (ver por ejemplo http://7twelveportfolio.com/ ), donde la asignación de activos tiene los siguientes apartados (se ve en él el sesgo norteamericano en la asignación, con porcentaje equitativo en cada uno de los 7 activos):

- Renta variable EEUU

- Renta variable No-EEUU

- Inmobiliario

- Recursos (que incluye 'natural resources' y 'commodities')

- Renta Fija EEUU

- Renta Fija No-EUU

- Liquidez / monetarios

¿Alguna sugerencia de buenos fondos de inversión comercializados en España para el apartado de Recursos ('natural resources' y 'commodities')? (disponible en las plataformas como Renta4, Selfbank, Andbank, etc.)

 

Comentarios (3)

22 Jun 15

El sector recursos naturales es una inversión muy localizada, y como
principalmente busco inversiones más diversificadas, no tengo mucha
información recabada sobre fondos de ese sector. No obstante, mira a
ver si este fondo de Pictet que se centra en la industria maderera te cuadra:


   · Pictet-Timber P EUR (LU0340559557). Clase cara al por menor.


   · Pictet-Timber R EUR (LU0340559805). Clase económica al por menor.


También creo que Vontobel tiene experiencia en ese sector.


 


 


22 Jun 15

Gracias @Julrodpe por la sugerencia.


El fondo que has propuesto Pictet-Timber entraría en la categoría de
los recursos naturales, si bien es cierto que es un fondo muy
focalizado a un tipo concreto de sector.


Quiza iba buscando más un fondo que permita tener exposición al
conjunto general de la categoría. Por ejemplo en Inversis/Andbank
están disponibles estos fondos en EUR (para evitar coste de cambio de divisa):


- GSSI GSQuartix Modified Strategy on the Bloomberg Commodity Index
Total Return Portfolio A EUR, LU0397155978


- UBS (Lux) Structured SICAV - «Rogers International Commodity
Index®» (EUR) P-acc, LU0239752115


- Vontobel Fund Belvista Commodity H EUR, LU0415415636


Como es un sector nuevo y desconocido para mi, ando un poco perdido,
¿alguna sugerencia para elegir alguno de estos fondos o similares?


Gracias!


22 Jun 15

Quizás que el fondo esté lo más diversificado posible en cuanto a
países y recursos. Aunque no sé si es aun demasiado pronto para
apostar por las materias primas. ¡Qué tengas suerte!