Michel

(MRDV)

http://miguelramo.com/mef - https://twitter.com/miguelramo

Benidorm. ESPAÑA.

Comprar y vender en base a indicadores


Escrito 21 May 10
Cuando las señales son inequívocas es mejor no llevarle la contraria a los mercados como dirían los analistas técnicos.
No soy ningún experto pero creo que simplificar algunas cosas puede ayudar a los dubitativos a corto plazo.
Los sistemas de compra y venta siguientes deben considerarse sistemas más "seguros", no infalibles, por supuesto.
 
Definiciones básicas :
 
  • RSI = Relative Strength Index (Índice de fuerza relativa)
  • EMA = Exponential Moving Average (Media móvil exponencial)
  • MACD = Moving Average Convergence/Divergence (Convergencia/divergencia de la media móvil)
Comprar exclusivamente cuando los tres indicadores siguientes se cumplan :
 
  • RSI > 50
  • EMA-5 está por encima de EMA-20
  • MACD > 0
Vender exclusivamente cuando los tres indicadores siguientes se cumplan :
 
  • RSI < 50
  • EMA-5 está por debajo de EMA-20
  • MACD < 0
Ejemplo : Ibex35  
 
Instantánea: 20 de mayo 2010.
 
¿Alguna duda de en qué momento nos encontramos?  

Comentarios (10)

mariatejero Enredadora social y financiera

21 May 10
Millones de gracias Miguel!! ;)

MRDV http://miguelramo.com/mef - https://twitter.com/miguelramo

21 May 10
No me las des sin reservas porque esto es solo teoría...

Lopv Inversor en Fondos Internacionales de RV, RF y RA

21 May 10

@MRDV, estoy de acuerdo solo parcialmente con tu estrategia.


RSI, de acuerdo


EMA-5/20, de acuerdo, pero prueba también SMA-20 cruce con EMA-20


MACD >< 0: es una señal demasiado lenta, tanto para compra como
para venta. Para mi funciona muy bien simplemente cuando MACD cruza
con la otra línea (Señal), sin necesidad de cruzar la línea de 0.  Por
sí solo podría dar falsas alertas, pero unido al RSI ><50 lo
hace muy fiable


En el ejemplo que pones, tus señales de venta te han dicho de vender
el IBEX el día 27-4, y mis señales, el 21-4-2010.


La diferencia es de un -5,24% de caída adicional.


Comprueba el comportamiento de los dos modelos en el último año y
saca tus propias conclusiones.


MRDV http://miguelramo.com/mef - https://twitter.com/miguelramo

21 May 10
@Lopv: gracias por la optimización. ;-) aunque, como he querido
insinuar, mi aproximación es para estar "convencido".
21 May 10

Yo, hasta el momento mi indicador más fiel es el estómago, no me
suele fallar :-).


Por cierto, ahora estamos en un momento muy importante, o
rebotamos/aguantamos a estos niveles (el 8800 es la última línea), o
las pérdidas serán casi de irnos a Marzo de 2009 (espero que no), con
un escenario deflacionario, con bajadas generalizadas de sueldos,
precios y una enorme contracción del gasto público que hasta el
momento había mantenido "el sistema", tanto de economía
real, como de mercados.


He estudiado RSI, MACD, que si medias, 200MM, elliot, fibos, hasta
que no pueda estar pendiente de una patalla todo el día, me vale con
ver que una empresa funciona, hace algo que parece ser perdurable y
asumo que lo que pago es lógico. A partir de ahí, asumo las pérdidas
bursátiles que pudiera haber, porque son parte "del juego",
y de momento mis ingresos vienen de la renta del trabajo.


Mi objetivo de ahorro hasta ahora es mantener poder adquisitivo, por
eso lo que más tengo es Bestinver, Carmignac, y luego hago algún
pinito con Schroder. Y toda la parte que tengo asumida de deuda, la
tengo en depósitos como poco al mismo interés que la deuda.


Lopv Inversor en Fondos Internacionales de RV, RF y RA

21 May 10

@aoshi7, te envidio por tu estómago.  El mío me ha hecho perder mucho
dinero ...


Ahora utilizo este sistema de forma "profesional", porque
mis ingresos necesarios vienen en parte de las ganancias en la
inversiones.  Por tanto, tengo que afinar mucho.


De tu segundo párrafo, te quiero comentar:


Un capítulo son los Indicadores y Osciladores que te ayuda a la
Gestión de Riesgo de tus inversiones, pero no tienen ninguna función
"predictiva".  Simplemente le avisan de salir/entrar con un
-3/+3% de perdida con respecto al "top" o al "low".


En cualquier caso, esto indicadores (para inversores en fondos) se
miran una vez al día, al cierre de los índices, por tanto no es más
sobrecarga en tiempo que escribir un post en Unience.


Luego están los indicadores de tendencia, "elliots, fibos",
etc.  Ahí yo también soy muy escéptico y no los aplico.  Los escucho,
porque hay tanta gente que los sigue que con frecuencia se convierten
en "profecías autocumplidas".  Los escuho como alertas, pero
en ningún caso me "dan" orden de compra/venta.


MRDV http://miguelramo.com/mef - https://twitter.com/miguelramo

21 May 10
@Lopv: he configurado StockCharts para que me saque SMA-20 y EMA-20 y
veo que hay 3 cruces en un breve espacio de tiempo:

- 26/03: SMA-20 por encima de EMA-20, RSI > 50, MACD cruza con la
otra señal: habrías comprado.

- 09/04: EMA-20 por encima de SMA-20, RSI > 50, MACD roza pero no
cruza la otra señal: habrías mantenido.

- 21/04: SMA-20 por encima de EMA-20, RSI < 50, MACD cruza con la
otra señal: no habrías vendido
puesto que EMA-20 no está por encima de SMA-20.

O no te he entendido bien o me falla el razonamiento. Como se trata de
que aprendamos todos ¿puedes aclarármelo?

Muchas gracias anticipadas.

 

Gráfico interactivo: StockCharts
.

 


 

 
Instantánea: 20 de mayo 2010.

Lopv Inversor en Fondos Internacionales de RV, RF y RA

21 May 10

@MRDV: encantado, la base de este método también me lo han enseñado a
mi en Unience (Rafael, Eaman)



  • 26/03: en el periodo que va al 19 al 31/3 ni habría comprado ni
    vendido, porque las señales no están claras: el RSI
    ligerísimamente baja de 50 para remontar al día siguiente, el en
    el MACD realmente las líneas van solapadas.  Yo realmente habría
    entrado el 3/3, y entre el 19 al 31 habría aguantado si estaba
    dentro y no habría entrado si estaba fuera.  Extremadamente
    confusas las señales.

  • 09/04: la señal no es contundente, pero habría entrado, solo
    para darme cuenta el 21/4 que habría entrado demasiado tarde.

  • 21/04: ese día no se cumplen todas las condiciones, pero sí al
    día siguiente: rotunda salida.

En cualquier caso, hay otros indicadores que debes contrastar para
ayudarte a tomar la decisión correcta. Los del índice que usas y los
del S&P500 deben ser semejantes (con el IBEX no lo había seguido,
pero sí con el href="http://stockcharts.com/h-sc/ui?s=$P2DOW&p=D&b=5&g=0&id=p80972731915">Asia-Pacifico
ex Japón):



  • Comprobar los indicadores y osciladores antes mencionados en el
    S&P500

  • Comprobar que el EMA-5 y el EMA-20 del href="http://stockcharts.com/h-sc/ui?s=$VIX&p=D&b=5&g=0&id=p22713203904">$VIX
    se cruzan

  • Comprobar el href="http://stockcharts.com/h-sc/ui?s=$CPC&p=W&b=5&g=0&id=p54197285675">Ratio
    Put/Calls semanal, saltando claramente la media semanal en un
    sentido u otro.

  • Saldo de compra/venta de la Instituciones Inversoras en el
    mercado USA.  La fuente es href="http://www.serenitymarkets.com/todos_comentarios.asp">Carpatos,
    Es un indicador algo retrasado, pero como estas instituciones son
    las que marcan la tendencia, no hay que ir en contra de ellos.

... y mucho sentido común.


21 May 10
@lopv, muy interesante tu comentario. de ver los osciladores para tomar
decisiones, saliendo y entrando de fondos.

Tendré que estudiármelo mejor, ya te preguntaré.

Mi estómago no es infalible... hoy por ejemplo tenía claro que al cierre
de los futuros a las 12:00, esto iba a pasar de +1.5 a -1.5 y me hizo
ganar. Pero luego mantuve posiciones bajistas, y al final "comido
por servido", pero eso si, con la cabeza tranquila de cubrir cierta
parte de mi cartera.

Abrazo.
3 Feb

Gracias, la primera vez que entiendo un poquito de técnico.