InverSigma  

inversigma (3803º) 

Este artículo ha sido marcado como molesto Deshacer
inversigma
20:22 el 23 mayo 2013

Matemáticas e inversiones, una gran combinación.

Construyendo una estrategia TAA. Universo de ETFs.

Articulo publicado originalmente en:  InverSigma.com

Esta es la primera entrada de la serie "Construyendo una estrategia TAA". En esta serie de entradas explicaremos los pasos a seguir para construir una estrategia TAA. El gráfico inferior muestra los cuatro pasos esenciales que debemos seguir.

En esta entrada cubriremos el primer paso: El Universo de ETFs.

1er paso. Universo de ETFs.

Gracias a la gran expansión que ha experimentado la industria de los ETFs, existe una gran cantidad de ETFs que podemos clasificar por los siguientes criterios:

  • Geográficamente: Mercado americano, Mercado Europeo, Mercados Emergentes, Globales, ...
  • Tipo de inversión: Acciones, Renta Fija, Materias Primas, Inmobiliarios, Monedas, ...
  • Composición: Tradicionales, Fundamentales, Alternativos, ...
  • Apalancados
  • Inversos

El primer paso que debemos realizar para construir nuestra estrategia es seleccionar aquellos ETFs con los que vamos a trabajar e invertir. Para ello, consideraremos los siguientes factores:

  • Liquidez. Para minimizar el riesgo de liquidez de los activos, sólo trabajaremos con aquellos ETF que tengan una liquidez elevada. Para ello descartaremos todos los ETFs que no negocien volúmenes altos diariamente
  • Diversificación. Debemos diversificar nuestro universo de ETFs para poder seguir las tendencias allí donde se vayan creando. Así que evitaremos centrarnos en ETFs de una región geográfica o de un tipo en concreto de activos.
  • Correlación. Para no tener un universo de ETFs muy extenso, antes de introducir un nuevo ETF a nuestro universo estudiaremos su correlación con los ya existentes y decidiremos si aporta valor su introducción.
  • Comisión de gestión.

La construcción del universo de ETFs es un paso crucial que determinará el rendimiento futuro de nuestra estrategia. Por ello, debemos realizarlo de forma minuciosa, analizando todos los factores para determinar la idoneidad de la inclusión de un nuevo ETF a nuestro universo.

Una vez tengamos nuestro universo de ETFs finalizado, procederemos con el siguiente paso “Identificación de los activos en tendencia alcista”.

Publicar Ocultar ¿Quieres hacer públicos tus favoritos? Publicar No por el momento
0 comentario
0 vez compartido
 Comentar

Artículos relacionados en Finect

Cartera Etf Momento 2014

Fabala


Empezamos el año con la idea de ir publicando la evolución de mi cartera real de ETFs construida con la técnica de fuerza relativa (creación de una cartera basada en el momento).La idea de base es...

¿Que es la asignación táctica de activos?

inversigma


 Articulo publicado originalmente en: InverSigma.comAsignación táctica de activos (Tactical Asset Allocation, TAA) es una estrategia de gestión de carteras activa que balancea el porcentaje de activos de la cartera ...

Mi cartera (XVI)

arturop


Con un poco de retraso, a continuación el resumen de mi cartera real para el aciago mes de Mayo. El resultado del mes ha sido del -6.92%. La rentabilidad anualizada es ahora -19.43% y -27.05% desde el inicio (o sin...

Mi cartera (XII)

arturop


El resultado del último mes ha sido 1.24%. La rentabilidad anualizada es ahora -16.51% y YTD (sui generis) 1.24%. En el mismo periodo (12 meses y pico) hemos visto (cada índice en su divisa):Stoxx50 Total Retur...

Últimos artículos del blog de inversigma

Construyendo una estrategia TAA. Universo de ETFs.
0 Comentarios
¿Que es la asignación táctica de activos?
0 Comentarios

app version

Wed Nov 02 13:34:35 CET 2016

2221

79dd84889bae13e7769f41dc060a3ba472981ca5