Review profesional
Antonio Jiménez Colilla Agente opina
Publicado hace 1 día
Inversión Inteligente para un Perfil Moderado con Visión a Largo Plazo
Es una filosofía de inversión hecha realidad: comprar valor, mantenerlo con paciencia y gestionarlo con rigor ético . Es una apuesta clara por quienes buscan crecimiento estable, sin exponerse a riesgos innecesarios.
Con más de diez años de trayectoria , este fondo forma parte del universo de productos de Dunas Capital , una gestora reconocida por su enfoque value, transparente y coherente. No hay derivados, no hay comisiones ocultas, no hay marketing engañoso. Solo análisis fundamentales, gestión activa y convicción.
Este análisis está pensado para que entiendas cómo invierte, qué busca y por qué podría ser una pieza clave en tu cartera personalizada.
Filosofía de Inversión: Value Investing con Control de Riesgo
El núcleo del fondo es el value investing clásico : buscar empresas subvaloradas, con buenos fundamentales, a precios razonables. Pero con una diferencia clave respecto a fondos más agresivos: se mantiene un equilibrio entre renta variable y renta fija, para ofrecer estabilidad sin renunciar al crecimiento .
Pilares estratégicos:
Value Investing
Empresas con bajo PER, baja deuda, ROE elevado y cash flow positivo.
Enfoque en compañías con ventaja competitiva sostenible y gobernanza sólida.
Gestión activa y discrecional
Sin seguir índices ni modas pasajeras.
Decisiones basadas en análisis fundamental, no en algoritmos ni trading técnico.
Control de riesgo y perfil moderado
Exposición a renta variable limitada (hasta el 60%).
Mayor presencia de bonos y liquidez para reducir la volatilidad.
Ética y transparencia
Cumple con el artículo 8 del Reglamento Europeo SFDR (sostenibilidad).
Evita sectores polémicos (armamento, tabaco, etc.).
Proceso de Selección: Riguroso, Transparente y Disciplinado
Cada posición en la cartera pasa por filtros claros y objetivos:
Paso 1: Filtro Cuantitativo
Paso 2: Filtro Cualitativo
Paso 3: Evaluación de Precios
Paso 4: Seguimiento Continuo
Revisión periódica de cada compañía.
Si falla en los criterios iniciales, se reconsidera su presencia.
Composición de la Cartera (Datos Actualizados a Mayo 2025)
Renta Variable
55%
Renta Fija
40%
Liquidez
5%
Sistema de Comisiones: Transparencia Total
Uno de los puntos fuertes del fondo es su estructura limpia y justificada:
Comisión de gestión: 1,10%
Comisión de custodia: 0,10%
Sin comisión de éxito
Sin retrocesiones
Sin gastos ocultos
Además, el equipo gestor tiene participaciones propias en el fondo , alineando completamente sus incentivos con los de los partícipes.
Rentabilidad Histórica: Estabilidad con Crecimiento Real
Desde su lanzamiento en 2013, el fondo ha generado una rentabilidad anualizada del 7,3% , superando a muchos productos de su categoría incluso en entornos complejos.
Control de volatilidad
Volatilidad histórica: 9,1%
Ratio de Sharpe: 0,63
Drawdown máximo: -19% (2008-2009)
Recuperación media tras caídas: <10 meses
En resumen: ofrece un crecimiento constante con menor exposición al riesgo , ideal para perfiles moderados.
¿Quién está detrás? Equipo Gestor y Asesores
Fundador y alma del fondo: Javier March
CEO y fundador de Dunas Capital, ingeniero industrial y economista, con más de 25 años de experiencia en gestión de activos. Su mentalidad inversora y formación técnica son el motor de toda la estrategia.
Equipo de análisis:
Un grupo de 8 personas dedicadas exclusivamente al análisis fundamental y seguimiento de empresas. No hay IA, no hay trading algorítmico, no hay fondos oscuros. Solo análisis concienzudo, reuniones con empresas y juicio humano .
¿Para quién es este fondo?
Dunas Valor Equilibrado FI es ideal para:
✅ Inversores moderados que buscan crecimiento con control de riesgo
✅ Personas que quieren alejarse de los vaivenes extremos de la bolsa pura
✅ Quienes valoran la transparencia y la ética en la gestión
✅ Aquellos que desean diversificación geográfica y sectorial
✅ Particulares que buscan una alternativa real a fondos indexados o ETFs pasivos
Integración en una Cartera Estratégica
Puede ser una pieza clave en una cartera equilibrada:
Como núcleo de renta variable global en carteras conservadoras
Complemento a fondos más agresivos , para equilibrar el perfil de riesgo
Alternativa a ETFs de renta fija mixta , para mejorar el rendimiento esperado
Su exposición equilibrada y su filosofía contracíclica lo convierten en una herramienta poderosa para capturar oportunidades cuando otros huyen .
Es una apuesta clara por la inversión inteligente, responsable y humana , diseñada para quienes buscan resultados reales sin perder el sueño por ello.
Es un fondo para quien quiere invertir bien, no rápido . Y eso, en finanzas, es un lujo.
📞 ¿Comentamos tu caso? Te lo explico todo de forma personalizada, sin coste y sin compromiso.
Antonio Jiménez Colilla – EFPA 13.495
📱 627 426 976
📩 jcanto2@mapfre.com
📌 Este análisis tiene fines exclusivamente informativos y educativos. No constituye una recomendación individual de inversión. Consulte siempre con un asesor financiero antes de invertir.