Review profesional
Antonio Jiménez Colilla Agente opina
Publicado hace 4 meses
¿Invierto en Small Caps americanas o europeas? ¡Vamos a analizarlo!
Tomar esta decisión es como elegir entre dos platos gourmet, cada uno con sus propios encantos. Pero, ¿por qué no optar por ambos? Vamos a explorar qué ofrecen estas inversiones.
Small Caps Americanas:
Las Small Caps americanas, representadas por el índice Russell 2000, están en un momento dulce. La Reserva Federal (Fed) está reduciendo los tipos de interés, lo que beneficia directamente a estas empresas más sensibles a las condiciones de financiación. Esto mejora su capacidad para obtener capital y crecer rápidamente.
Rendimiento Actual:
En 2024, el Russell 2000 ha subido un 11%, mostrando un fuerte momentum. Este rendimiento refleja el dinamismo de la economía estadounidense, lo que hace que las Small Caps americanas sean una opción atractiva para quienes buscan aprovechar un entorno económico en crecimiento.
Diversificación y Resiliencia:
Además, estas empresas están diversificadas en sectores clave como tecnología, salud y consumo cíclico, lo que proporciona un equilibrio que puede amortiguar la volatilidad del mercado.
Small Caps Europeas: El Potencial No Reconocido
Las Small Caps europeas también tienen mucho que ofrecer, especialmente si buscas valoraciones atractivas. Actualmente, estas empresas cotizan a precios más bajos que sus contrapartes americanas, lo que permite adquirir calidad a buen precio. Además, al tener menor cobertura de analistas, hay más oportunidades para descubrir empresas con gran potencial que aún no han sido valoradas por el mercado.
Rendimiento Actual:
El índice MSCI Europe Small Caps ha crecido un 8% en 2024. Aunque es un rendimiento algo menor que el de las americanas, sigue siendo fuerte y sugiere que el mercado europeo está lleno de oportunidades de crecimiento.
Oportunidades de Valor:
La ventaja principal de las Small Caps europeas es su capacidad de revalorización. Para los inversores pacientes, estas empresas pueden ofrecer retornos significativos a largo plazo.
Entonces, ¿Por Qué Elegir Cuando Puedes Tener Ambos?
En lugar de elegir entre Small Caps americanas o europeas, ¿por qué no considerar un fondo global que combine lo mejor de ambos mundos? Este fondo es una opción diseñada para capturar las mejores oportunidades de crecimiento en Small Caps a nivel global, invirtiendo tanto en Estados Unidos como en Europa y otros mercados internacionales.
¿Qué Hace Especial a Este Fondo?
1. Un Alpha Brutal:
Desde su creación, este fondo ha superado al índice MSCI World Small Caps en un 6% anualizado. Este rendimiento adicional no solo es impresionante, sino que demuestra la habilidad del equipo gestor para seleccionar empresas de alto potencial, generando valor para los inversores incluso en mercados desafiantes.
2. Diversificación Global:
El fondo no se limita a un solo mercado. Invierte aproximadamente un 57% en Estados Unidos, aprovechando el dinamismo de las Small Caps americanas, un 17% en Europa, capitalizando las valoraciones atractivas y las oportunidades de crecimiento del continente, y un 12% en Japón, un mercado que a menudo se pasa por alto pero que ofrece interesantes oportunidades en Small Caps.
3. Crecimiento Sólido y Consistente:
Las empresas en las que invierte este fondo muestran un crecimiento de ventas del 9% frente al 6% del índice, y un crecimiento de beneficios históricos del 18% frente al 5% del índice. Estos números reflejan no solo una sólida ejecución empresarial, sino también una cuidadosa selección de empresas con capacidad de generar crecimiento sostenido.
4. Volatilidad Controlada:
A pesar de estar enfocado en Small Caps, que tienden a ser más volátiles, este fondo ha mantenido una volatilidad relativamente baja, con un 16% a 3 años. Esto es bastante manejable para un fondo de Small Caps y habla de una gestión de riesgos eficaz que no sacrifica rendimiento por seguridad.
5. Rentabilidad Impresionante:
Las principales posiciones del fondo han generado rentabilidades asombrosas, con algunas empresas logrando mas del 100% de rentabilidad en un solo año. Estos resultados no se ven todos los días y son un testimonio del ojo clínico del gestor para identificar oportunidades de alto rendimiento.
La Mejor Decisión Es No Decidir
Si estás buscando una inversión sólida y diversificada en Small Caps, este fondo podría ser la opción ideal para ti. Te ofrece exposición a lo mejor de las Small Caps americanas y europeas, junto con otras oportunidades globales, todo gestionado por un equipo experto que ha demostrado generar alfa consistentemente.
Disclaimer
Recuerda que esto no es una recomendación de inversión. Es fundamental que cada decisión de inversión se tome considerando tus circunstancias personales, y te recomiendo consultar con un asesor financiero profesional. Estoy disponible para analizar tu cartera gratis y ayudarte a encontrar los mejores fondos de inversión del mercado. ¿Quieres saber más? ¡Contáctame en el 627426976 o en jcanto@mapfre.com y lo analizamos juntos!