Este fondo de Miraltabank logra más de un 25% a un año con su apuesta en IA, oro y cripto

"Obtener rentabilidad a largo plazo superior a la de las bolsas europeas, asumiendo un nivel de riesgo inferior al de éstas", esta es la descripción que da la gestora MiraltaBank de su fondo Miralta Narval.

Este fondo de renta variable europea, en su clase A, acumula una rentabilidad anualizada de 25,60% en los últimos doce meses. Si ampliamos el periodo, a dos años, la ganancia anualizada es de 21,28% y a tres años, de 7,04%. En lo que va de año, su rentabilidad ha sido de 13,68%. (A fecha 25 de junio de 2024). Miralta Narval comenzó su andadura en 2019 y acumula un patrimonio total de 11,6 millones de euros. 

Según cuentan desde Miraltabank, Narval es un fondo de inversión con una política de inversión singular, en la que fusionan una visión Global Macro, con herramientas tecnológicas que permiten clusterizar el universo de la renta variable, "de tal manera que seamos capaces de beneficiarnos de temáticas que tengan los vientos de cola", explican.

De este modo, la exposición de este fondo a temáticas suele ser atomizada, no representando por lo general una compañía excesivamente elevado (el peso promedio de sus inversiones es alrededor al 1,5%). 

En este sentido, actualmente (a 25 de junio de 2024) las temáticas que más peso representan en su cartera son la Inteligencia Artificial (10,7%), el oro y mineras de oro (9,2%) y las utilities europeas (9,5%).

No obstante, hay otras temáticas en las que, a pesar de haber reducido su exposición en los últimos meses, siguen siendo parte fundamental del core del fondo en el contexto geopolítico en el que nos encontramos: banca europea (7,7%), cripto (7,8%), energía (7,4%), minería (8,1%) y defensa (7,9%). 

Por posiciones individuales las más relevantes son: Xtracker Physical Gold ETC, Novo Nordisk, Vaneck Gold Miners ETF, Palantir, Redeia, Vonovia y Coinbase, entre otras.

Una estrategia sólida en cripto

La actual estrategia en criptos del Miralta Narval se compone principalmente de dos temáticas representadas por tres compañías. 

El primero y principal es a los servicios financieros mediante la inversión en compañías como Coinbase y Galaxy Digital.

"Ambas ofrecen una gran oferta de servicios de financieros tradicionales en el mundo de las cripto. Coinbase tiene una posición de liderazgo y es la primera opción para las grandes gestoras en términos de servicios de ejecución o custodia. Galaxy tiene una oferta mucho más amplia, incluyendo análisis, gestión, financiación, minería, etc y cotiza a un múltiplo mucho más atractivo al cotizar en la bolsa canadiense. En nuestra opinión es cuestión de tiempo que la SEC le permita cotizar en EE.UU", comentan. 

Por otro lado, también disponen de una exposición apalancada al bitcoin mediante Microstrategy. 

Este contenido se ha elaborado bajo un criterio editorial y no constituye una recomendación ni propuesta de inversión. La inversión contiene riesgos. Las rentabilidades pasadas no son garantía de rentabilidades futuras.