Review profesional
Eduardo Estallo Giral Agente opina
Publicado hace 2 años
Mejor opción para invertir en Europa
El Morgan Stanley Europe Opportunity es, a día de hoy, una de las mejores opciones para tener exposición a Europa según un binomio de rentabilidad-riesgo.
Su reciente popularidad ha venido determinada por el excelente comportamiento del fondo los últimos 2 años: En 2019 obtuvo una rentabilidad del 29,02% y en 2020 del 39,92%. Lo que ha hecho que se colara entre los mejores fondos de su categoría (siempre cuantil 1, tanto a 3 como a 5 años) y teniendo la máxima calificación en Morningstar.
El fondo tiene una rentabilidad anualizada a 3 años del 31,05% para una volatilidad del 14,81%.
"El enfoque de inversión de la cartera es lograr la revalorización del capital a largo plazo invirtiendo globalmente en compañías consolidadas y de reciente creación de alta calidad que el equipo de inversión considera infravaloradas en el momento de la compra. Para lograr este objetivo, el equipo de inversión suele decantarse por compañías que considera que presentan ventajas competitivas sostenibles y que pueden monetizarse mediante el crecimiento. El proceso de inversión integra el análisis de la sostenibilidad desde el punto de vista del cambio disruptivo, la fortaleza financiera, los factores externos de índole medioambiental y social y el buen gobierno (ESG)"
Aquí sus rentabilidades desglosadas:
2020: 39,92%
2019: 29,02%
2018: -10,03%
2017: 9,82%
Así como sus métricas:
Ratio de Sharpe: 2,04
Tracking Error: 9,01%
R2: 71,32
Alfa: 21,74
Beta: 0,75
Ratio de Información: 1,97
Tiene una exposición considerablemente alta al sector del consumo: Consumo cíclico (37,69%) y Consumo defensivo (17,01%).
En el año 2020 hubo un cambio de gestor, con la entrada de Wendy Wang.