Invertir con visión: cómo construir carteras sólidas en un mundo cambiante
El planteamiento de Norz Patrimonia destaca la relevancia de conocer a cada ahorrador, definir estrategias firmes y diversificar mediante criterio para salvaguardar bienes frente a tensiones riesgos
En un entorno económico marcado por la volatilidad, los cambios geopolíticos y la evolución constante de los mercados, gestionar un patrimonio exige tanto disciplina como visión estratégica. Para nosotros en Norz Patrimonia, la construcción de carteras comienza por entender profundamente al inversor: su perfil de riesgo, sus objetivos y sus circunstancias personales.
Cada decisión de inversión debe responder a un plan claro, con un horizonte temporal definido, una tolerancia al riesgo determinada y un marco de restricciones que incluya necesidades de liquidez, obligaciones fiscales y consideraciones legales. Aplicar esta política de inversión permite mantener la disciplina y evita decisiones impulsivas que puedan comprometer los resultados a largo plazo.
La diversificación sigue siendo un pilar fundamental. No se trata solo de repartir el capital entre distintos activos, sino de combinar de manera inteligente clases de inversión complementarias —renta fija, renta variable, inmobiliario, private equity, hedge funds o activos alternativos— y hacerlo con criterio geográfico y sectorial. Esta estrategia reduce riesgos y maximiza oportunidades.
Cada vez más, combinamos gestión activa y pasiva para optimizar la eficiencia y la exposición a los mercados. Datos recientes de UBS muestran cómo los principales Family Offices del mundo asignan su patrimonio: un 57% en activos tradicionales y un 43% en alternativos, un equilibrio que refleja la necesidad de combinar estabilidad y potencial de crecimiento.
La planificación de la jubilación se aborda con la misma lógica: proyectar el patrimonio actual, incorporar nuevas aportaciones y garantizar que el rendimiento final supere la inflación y los impuestos. Mantener la estrategia definida y ajustarla solo cuando los cambios macroeconómicos lo requieran es clave para evitar desviaciones que comprometan los objetivos. Al igual que cualquier empresa, la gestión patrimonial exige adaptación y capacidad de respuesta ante las oportunidades que surgen incluso en momentos de incertidumbre.
La inversión ESG se ha convertido en un componente estratégico. Invertir con criterios ambientales, sociales y de buen gobierno no solo genera un impacto positivo en la sociedad, sino que permite acceder a un segmento de mercado en crecimiento. Europa, Estados Unidos y Asia concentran un mercado ESG estimado en 53 billones de dólares, y la proporción de renta variable dentro de este universo alcanza entre un 70% y 80%. Para nosotros, seleccionar activos que cumplan criterios de rentabilidad y calidad, al tiempo que integren criterios ESG, es un compromiso con nuestros inversores y con el futuro.
