Review profesional
Publicado hace 2 años
Necesario cambio de estrategia.
Es un fondo cuyo benchmark es MSCI World, desde el año 2018 (incluido) su performance ha sido inferior al índice, dicha diferencia se ha agravado sobremanera en lo que llevamos de 2020. De un plan de pensiones que tiene una estrategia global debemos exigir un comportamiento relativo mucho más rentable para sus partícipes. A 18/11/2020 su rentabilidad en lo que va de año es del -8,38%, 12,2 puntos menos de rentabilidad que la que proporciona su índice de referencia. Lo anterior se debe fundamentalmente a una sobreponderación en renta variable europea que alcanza un peso del 75% de la cartera, así como a haber tomado posiciones en sectores como el energético y el industrial con pesos del 10% y 15% en el portfolio. Adicionalmente, que Aryzta sea la compañía con más peso en la cartera con un 5,71% es preocupante. En mi opinión la cartera del plan necesita un cambio de estrategia y ajuste de posiciones urgente.