Cara a cara: Magallanes European Equity FI vs Bestinfond FI
Continuamos la serie "Cara a Cara" para 2018. En esta ocasión una comparativa entre Magallanes European Equity M FI que recientemente ha cumplido los tres años y Bestinfond FI. Hay que recalcar que el fondo de Magallanes no cuenta con un historial tan largo como el de Bestinver, por eso no será posible analizar algunas de las variables y utilizaremos un horizonte temporal de 3 años (el máximo posible). Ambos vehículos pertenecen a la categoría RV Europa Cap. Flexible.
Magallanes European Equity M FI fue lanzado al mercado en enero de 2015. Está gestionado por Iván Martín desde sus inicios. El patrimonio a 15 de febrero de 2018 era de 163,59 millones de euros.
Bestinfond FI fue lanzado al mercado en enero de 1993. Está gestionado por Ricardo Cañete desde octubre de 2014. El patrimonio a 15 de febrero de 2018 era de 1.763,57 millones de euros.
Los cálculos están hechos con liquidativo hasta el día 15 de febrero, aunque los datos de las carteras están a cierre de octubre de 2017 en el caso del fondo gestionado por Magallanes, y a cierre de septiembre en cuanto a los datos del Bestinfond FI.
1. Rentabilidad trimestral
Si agrupamos las rentabilidades en trimestres, podemos observar como de los últimos 11 trimestres Magallanes European Equity M FI ha mejorado la rentabilidad del Bestinfond FI en 7 trimestres.
Vencedor: Magallanes European Equity M FI
2. Rentabilidad anual compuesta anualizada
Vencedor: Magallanes European Equity M FI
3. Drawdown y Volatilidad
A 3 años
Vencedor: Magallanes European Equity M FI
4. Múltiplos de valoración
Vencedor: Empate técnico
5. Distribución Sectorial
Considera suscribir Magallanes European Equity M FI si quieres ganar exposición a:
-. Materiales Básicos, Consumo Defensivo, Salud, Industria y Servicios Públicos.
Considera suscribir Bestinfond FI si quieres ganar exposición a:
-. Consumo Cíclico, Servicios Financieros, Energía y Tecnología.
6. Distribución Geográfica
Considera suscribir Magallanes European Equity M FI si quieres ganar exposición a:
-. Zona Euro, Europe - ex Euro y Asia - Emergente.
Considera suscribir Bestinfond FI si quieres ganar exposición a:
-. Zona Euro, Reino Unido, Iberoamérica y Asia - Desarrollada.
7. Concentración de Activos
Vencedor para quienes busquen una cartera más concentrada: Magallanes European Equity M FI
Vencedor para quienes busquen una cartera más diversificada: Bestinfond FI
8. Sesgo por capitalización
Ambos fondos tienen un sesgo hacia grandes y medianas capitalizaciones. Además Bestinfond FI tiene algo de peso hacia empresas de gigante capitalización.
9. [1-R²] vs. Ratio de costes netos
Vencedor para quien busque una cartera algo más correlacionada con el benchmark: Bestinfond FI
Vencedor para quien busque una cartera algo más descorrelacionada con el benchmark: Magallanes European Equity M FI
10. Estructura de comisiones Costes y solución optima de inversión
La inversión mínima en el caso de Bestinfond FI es de 6.000 euros mientras que para el fondo de Magallanes es de una participación (alrededor de 160 euros). Ambos fondos presentan una comisión de gestión del 1,75%. En cuanto al ratio de costes netos es algo superior para Magallanes European Equity M FI del 1,81% con respecto al 1,84% que presenta Bestinfond FI.
Vencedor: Bestinfond FI
Os dejo por aquí un enlace con la recopilación de todos los fondos analizados y los criterios que utilizamos para la realización de estos análisis. Se aceptan nuevas comparativas.
