Preparando entrada en True Value

Incorporo a mi cartera selección al fondo True Value, la decisión de invertir en este fondo es previa y la he tomado por otros factores a los comentados aquí, el horizonte de la inversión será a medio / largo plazo y las entradas las iré realizando apoyándome en mis indicadores técnicos. El objetivo que me marco es mejorar sensiblemente la rentabilidad de referencia del mismo.

A continuación os dejo análisis resumido que he realizado con los datos correspondientes a 2016, valores liquidativos de True Value y datos aportados por mis indicadores.

•          Indicador protege plus, que determina la tendencia de True Value.

•          Indicador eOptima, cuyo objetivo es determinar buenas entradas.

•          Indicador salOptima, cuyo objetivo es determinar buenas salidas.

•          Indicador de tendencia Global, que determina la tendencia de mercados RV de EE.UU, Europa y Asia.True Value FI, según protege plus, ha tenido tendencia predominantemente alcista en 2016 aunque estuvo tres  meses en tendencia bajista. Volatilidad en torno al 9,60% y una rentabilidad anual del 15,62%. Teniendo en cuenta que el valor liquidativo medio con señal eOptima activada fue en 2016 de 12,2051€, invertir siguiendo indicadores hubiese supuesto una rentabilidad del 22,15% (sensiblemente mejor que la rentabilidad anual del fondo).Para analizar el comportamiento de los indicadores con respecto al valor liquidativo, he extraído los datos correspondientes a los VL´s más bajos y más altos de 2016, a continuación resumen y conclusiones.

Protege plus evoluciona de valores negativos para los VL´s más bajos, indicando tendencia bajista en casi todos los casos, a valores positivos para los VL´s más altos, indicando tendencia alcista. Si se comparan las indicaciones de tendencia de True Value FI, dadas por protege plus, con las indicaciones de tendencia global de mercados RV internacionales, dadas por indicador de tendencia Global, se puede concluir que existe una elevada  correlación tanto en tendencia bajista como en tendencia alcista.

El indicador eOptima (entrada óptima) evoluciona de valores positivos para los VL´s más bajos, activando señal eOptima, a valores negativos para los VL´s más altos, activando la señal posponer entrada. Esto evidencia que operar con indicaciones eOptima favorece la entrada a VL´s bajos y la pospone a VL´s altos.

El indicador salOptima (salida óptima) evoluciona de valores negativos para los VL´s más bajos, activando señal posponer salida, a valores positivos para los VL´s más altos, activando la señal salOptima. Esto evidencia que operar con indicaciones salOptima favorece la salida a VL´s altos y la pospone a VL´s bajos. Como ahora quiero usar el indicador salOptima en sentido distinto, en lugar de para salir para entrar, también se evidencia que operar con indicaciones salOptima puede favorecer la entrada a VL´s bajos y evitarla a VL´s altos, entrando solo con señales posponer salida y salida neutral.

Aunque los resultados sean buenos quiero advertir que esto no significa que siempre sea así. Resultados pasados no garantizan resultados en el futuro. Este análisis se realiza solo con fines informativos, y lo expresado solo se debe utilizar como punto de partida para hacer una investigación adicional independiente que permita a su juicio propio tomar las decisiones de inversión que estime convenientes.

Para seguimiento diario de indicadores aplicados a True Value FI podéis consultar los comentarios de este artículo.