Declaración de la Renta 2025: cómo reflejar tus inversiones en startups o crowdfunding

¿Has invertido en startups o en crowdfunding inmobiliario? Si lo has hecho a través de plataformas de inversión inmobiliaria y no sabes cómo declarar este tipo de inversiones en la declaración de la Renta, en este artículo te traemos una guía para que puedas optimizar tu fiscalidad y cumplir con tus obligaciones tributarias.

Cuando el usuario decide invertir, no es obligatorio hacer la declaración en el momento de la compra. Ahora bien, si se genera una ganancia (plusvalía) o pérdida (minusvalía), sí se debe incluir en la Renta.

Si buscas información sobre la declaración de la Renta 2025-2026, puedes consultar las novedades en la declaración de la Renta 2025 y todo sobre el simulador de la Renta 2025.

¿Qué es invertir en startups?

Invertir en startups consiste en aportar capital a empresas emergentes que necesitan financiación externa para desarrollar su actividad, crecer y escalar, especialmente en sus primeras fases, cuando aún no generan flujo de caja suficiente.

Estas compañías suelen recurrir a distintas fuentes de financiación, como inversión privada, fondos propios, préstamos, subvenciones o incluso mecanismos más recientes como el crowdfunding.

Este tipo de inversión suele tener un horizonte a largo plazo y un riesgo elevado, ya que muchas startups no llegan a consolidarse. Sin embargo, también ofrece la posibilidad de obtener altas rentabilidades si el proyecto tiene éxito.

¿Cómo tributan los startups en la Renta?

Una de las principales ventajas de invertir en empresas emergentes es la posibilidad de aplicar deducciones fiscales en el IRPF. A nivel estatal, puedes deducirte hasta el 50% de la inversión, con un límite de 100.000 euros anuales. Podrás hacerlo en las casillas 711 a 714 del Modelo 100.

Sin embargo, para beneficiarse de esta ventaja,  se deben cumplirse una serie de requisitos por ambas partes.

Requisitos de la startup

Para que la inversión sea deducible, la empresa debe tener menos de cinco años (o siete años si es considerada startup innovadora). Además, no puede superar los 400.000 euros de fondos propios.

Requisitos del inversor

La inversión debe realizarse en la constitución o en ampliaciones de capital dentro de los primeros años y se debe mantener durante un periodo de entre tres y 12 años. Por otro lado, el inversor no puede tener más del 40% del capital. Tampoco podrá haber ejercido la misma actividad previamente a través de otra sociedad.

Además, necesitarás un certificado fiscal de la startup que acredite que se cumplen estos requisitos.

Deducciones autonómicas en startups

En paralelo a la deducción estatal, algunas comunidades autónomas ofrecen incentivos adicionales para invertir en startups.

Comunidad de Madrid

• Deducción del 40%, hasta 9.279 euros.
• Puede llegar al 50% si la startup está vinculada a universidades o centros de investigación.
• Requiere mantener la inversión al menos 3 años.
• La empresa debe tener domicilio fiscal en Madrid y actividad económica real.

Cataluña

• Deducción del 40%, hasta 12.000 euros.
• También puede alcanzar el 50% en casos vinculados a innovación o investigación.
• Participación máxima del 35%.
• La empresa debe tener facturación inferior a 1 millón de euros y no cotizar en mercados.

Es importante destacar que, en muchos casos, no puedes aplicar simultáneamente deducciones estatales y autonómicas, por lo que conviene analizar cuál te beneficia más.

¿Qué es el crowdfunding inmobiliario?

El crowdfunding es la práctica por la que los inversores financian proyectos mediante pequeñas aportaciones de capital. En concreto, el crowdfunding inmobiliario consiste en invertir vía online el capital deseado en empresas o startups enfocado en proyectos de construcción o compraventa de propiedades. De esta manera, el inversor pasa a ser accionista del proyecto.

En este tipo de inversión, los beneficios provienen del alquiler o venta del inmueble. Sin embargo, el riesgo existe y pueden existir pérdidas en caso de que el proyecto no cumpla con lo esperado.

¿Cómo tributa el crowdfunding inmobiliario en la Renta?

El crowdfunding inmobiliario conlleva ciertas obligaciones fiscales. Si se obtienen beneficios mediante esta práctica, será obligatorio declararlos en la declaración de la Renta. Estos rendimientos se consideran rendimientos de capital mobiliario y tributan en el IRPF.

En este caso, los beneficios tributan como rendimientos del capital mobiliario. Además, llevan retención automática y aparecen directamente en el borrador de la Renta. Para declararlo, se debe hacer en la casilla 033 del Modelo 100. Es decir, su tratamiento es similar al de intereses o dividendos.

De este modo, las ganancias obtenidas por invertir en crowdfunding inmobiliario tributan en la Renta dentro de la base del ahorro. Estos son los tramos para la base del ahorro:

• Del 19% para los primeros 6.000 euros de beneficios.
• Del 21% para ganancias entre 6.000 y 50.000 euros.
• Del 23% si tus ganancias superan los 50.000 euros.

En función de la plataforma que utilices para invertir en este tipo de activos, es posible que se te realicen retenciones del 19% de las ganancias. Si esto ocurre, podrás restar dichas retenciones en tu declaración.

Declarar pérdidas y ganancias en crowdfunding inmobiliario

Para declarar las ganancias o pérdidas por crowdfunding inmobiliario se deben seguir los siguientes pasos:

• Identificar el tipo de crowdfunding: en este caso, el crowdfunding inmobiliario es un rendimiento de capital mobiliario. Se deben declarar en la base del ahorro.
• Retenciones: ¿La plataforma te ha retenido el 19%? Si es así, deberás restarlo cuando hagas la declaración. Es decir, si el ejercicio pasado ganaste 100 euros y la plataforma te resta 190 euros, declaras la cantidad inicial y le restas la retención.
• Compensar pérdidas: como en otras inversiones, si has tenido pérdidas, puedes compensarlas. De este modo, si perdiste 1.000 euros y en otro proyecto has ganado 2.000 euros, puedes tributar solo esos 1.000 euros. En caso de haber experimentado más pérdidas que ganancias, podrás compensarlas en los próximos cuatro años.

Cómo tributan las pérdidas en startups o crowdfunding

No todas las inversiones salen bien. Si has tenido pérdidas, también hay ventajas fiscales. En este caso, puedes:

• Compensarlas con ganancias del mismo ejercicio.
• Compensarlas con dividendos o intereses, hasta un 25%.
• Arrastrarlas durante los 4 años siguientes.

Te puede interesar:

• Simulador de la Renta 2025-2026: ya puedes saber si la declaración te sale a pagar o a devolver
• Cómo hacer la declaración de la Renta 2025 - 2026 paso a paso
• Hacienda ya permite ver los datos fiscales: el paso previo para presentar la Renta 2025
• La declaración de la Renta 2025-2026 llega con cambios
• ¿Cuándo se puede ver el borrador de la Renta 2025-2026?

Este contenido se ha elaborado bajo un criterio editorial y no constituye una recomendación ni propuesta de inversión. La inversión contiene riesgos. Las rentabilidades pasadas no son garantía de rentabilidades futuras.